Ketika saya membeli rumah pada tahun 2016, saya memiliki pekerjaan yang bagus, tunjangan yang besar, satu anak, dan tingkat bunga hipotek sekitar 3%. Saya mengeluarkan biaya $171 per kaki persegi untuk membeli properti tepi laut di pegunungan Colorado.
Sekarang saya bekerja sebagai pekerja lepas dan mengelola tunjangan saya sendiri dengan dua anak. Tingkat hipotek dua kali lebih tinggi dibandingkan delapan tahun lalu dan biaya hidup 31% lebih tinggi, menurut sebuah penelitian. Kalkulator inflasi SmartAsset. Harga per kaki persegi rumah saya hampir $293.
Ini disebut kaya rumah dan miskin uang. Banyak pemilik rumah berada dalam situasi yang sama dan memiliki banyak ekuitas rumah. Karena upah tidak mampu mengimbangi kenaikan biaya hidup, mereka mempunyai pendapatan yang lebih sedikit untuk melunasi hipotek dan segala hal lainnya.
Memiliki rumah adalah alat untuk membangun kekayaan, tidak hanya sebagai aset jangka panjang, namun juga sebagai cara untuk mengakses uang tunai saat ini. Anda dapat menggunakan ekuitas rumah jika Anda perlu meminjam uang untuk membiayai proyek atau mengambil pinjaman berbunga rendah untuk mengkonsolidasikan utang.
Berikut adalah beberapa opsi untuk membuka kunci ekuitas, beserta risiko dan kemungkinan imbalan yang terkait dengan setiap opsi.
Cara menggunakan ekuitas secara tunai
Apa yang dimaksud dengan jalur kredit ekuitas rumah dan bagaimana cara kerjanya?
Jalur kredit ekuitas rumah adalah pinjaman yang ditentukan oleh jumlah ekuitas yang Anda miliki di rumah yang dapat digunakan untuk menutupi pengeluaran selama periode waktu tertentu. Seperti kartu kredit, ini memberi Anda akses ke sejumlah kredit yang dapat Anda gunakan untuk membayar hampir semua hal. Pada sebagian besar HELOC, Anda akan memiliki jangka waktu tertentu untuk menggunakan uang tersebut sebelum memasuki periode pembayaran. Pada titik ini Anda akan mulai melakukan pembayaran bulanan (beserta bunga) atas pinjaman yang Anda gunakan.
Suku bunga HELOC biasanya lebih rendah dari suku bunga kartu kredit pasar saat ini. Namun tidak seperti kartu kredit, kartu HELOC dijamin dengan properti pribadi Anda. Jika Anda berhenti melakukan pembayaran di HELOC, Anda berisiko kehilangan rumah.
Persyaratan untuk HELOC:
- 15% atau lebih ekuitas di rumah
- Skor kredit minimal 620, meskipun 700 lebih disukai
- Pendapatan yang dapat diverifikasi
- Rasio hutang terhadap pendapatan sebesar 43% (atau lebih rendah), yang berarti hutang bulanan Anda sama dengan atau kurang dari 43% dari pendapatan bulanan Anda
Potensi risiko HELOC:
- Rumah Anda adalah jaminan, jadi Anda berisiko kehilangannya jika tidak dapat melakukan pembayaran
- Anda dapat membalikkan pembayaran hipotek Anda jika harga rumah berubah, yang berarti Anda berutang lebih banyak atas rumah tersebut daripada nilainya saat ini
- Suku bunga HELOC bersifat variabel, sehingga akan berubah seiring waktu
- Meskipun Anda akan diberi batasan jumlah yang dapat Anda pinjam, Anda mungkin akan menghabiskan lebih banyak uang daripada yang Anda inginkan
Artikel terkait:
Apa itu pinjaman ekuitas rumah dan bagaimana cara kerjanya?
Pinjaman ekuitas rumah adalah pinjaman yang dijamin dengan ekuitas yang terakumulasi di rumah Anda. Mirip dengan HELOC, jika Anda gagal membayar pinjaman ekuitas rumah, Anda berisiko kehilangan rumah.
Berbeda dengan HELOC, Anda akan mendapatkan pembayaran sekaligus, bukan fasilitas kredit, dan tingkat bunganya tetap, sehingga tidak akan berubah seiring waktu. Suku bunga juga biasanya lebih rendah dari suku bunga kartu kredit saat ini, dan bunga tersebut dapat dikurangkan dari pajak jika digunakan untuk renovasi atau perbaikan rumah. Pelunasan pinjaman ekuitas rumah biasanya segera dimulai, yang berarti ada utang tambahan yang harus Anda bayar setiap bulannya.
Persyaratan pinjaman ekuitas rumah:
- 15% atau lebih ekuitas di rumah
- Skor kredit minimal 620, meskipun 700 lebih disukai
- Pendapatan yang dapat diverifikasi
- Rasio hutang terhadap pendapatan sebesar 43% (atau lebih rendah), yang berarti hutang bulanan Anda sama dengan atau kurang dari 43% dari pendapatan bulanan Anda
Potensi risiko yang terkait dengan pinjaman ekuitas rumah:
- Jika Anda tidak membayar kembali pinjaman Anda, Anda bisa kehilangan rumah. Setelah Anda mengambil pinjaman, Anda harus melakukan dua pembayaran hipotek, yang mungkin sulit dilakukan jika Anda sudah kesulitan memenuhi kebutuhan hidup.
- Jika nilai rumah Anda menurun di masa depan, Anda mungkin berhutang lebih banyak pada rumah Anda daripada nilainya di pasar.
Apa itu refinancing tunai dan bagaimana cara kerjanya?
Pembiayaan kembali tunai adalah saat Anda membiayai kembali pinjaman rumah Anda lebih dari jumlah hutang Anda pada hipotek Anda saat ini. Ini adalah cara untuk menyebarkan ekuitas dengan cara yang tidak melibatkan pembayaran kedua pada HELOC atau pinjaman ekuitas rumah, dan masih memungkinkan Anda mengambil sejumlah uang tunai cair dari nilai rumah Anda.
DENGAN pembiayaan kembali tunaiAnda membiayai kembali pinjaman rumah Anda untuk sisa jumlah pinjaman hipotek Anda ditambah jumlah tambahan yang akan diberikan kepada Anda sekaligus setelah pembiayaan kembali selesai.
Persyaratan pembiayaan kembali tunai:
- Setidaknya 20% ekuitas di rumah
- Skor kredit 620 atau lebih tinggi
- Lebih dari enam bulan riwayat pembayaran hipotek untuk rumah Anda
- Bukti penghasilan yang sah
- Rasio hutang terhadap pendapatan sebesar 43% (atau lebih rendah), yang berarti hutang bulanan Anda sama dengan atau kurang dari 43% dari pendapatan bulanan Anda
Potensi risiko refinancing tunai:
- Anda perlu melakukan pembiayaan kembali dengan tingkat suku bunga saat ini, yang lebih tinggi dibandingkan tahun-tahun sebelumnya.
- Pembayaran hipotek bulanan Anda mungkin lebih tinggi setelah pembiayaan kembali, tergantung pada berapa banyak Anda telah melunasinya dan berapa banyak yang ingin Anda ambil secara tunai.
- Jika Anda tidak dapat membayar hipotek baru, Anda mungkin berisiko disita dan kehilangan rumah.
Bagaimana dengan pembiayaan kembali berjangka?
Pemilik rumah dengan pinjaman jangka pendek (seperti hipotek 10 tahun atau 15 tahun) yang kekurangan uang tunai dapat mempertimbangkan pembiayaan kembali ke hipotek 30 tahun. Jangka waktu pinjaman yang lebih panjang memiliki tingkat bunga yang lebih tinggi, namun pembayaran bulanan lebih rendah karena tersebar dalam jangka waktu yang lebih lama.
Kapan sebaiknya mempertimbangkan penggunaan modal ekuitas?
Menarik modal dari rumah Anda bisa berisiko, jadi ada baiknya mengambil keputusan yang praktis dan masuk akal secara finansial.
Jika Anda bertanya-tanya bagaimana cara mengkonsolidasikan atau melunasi utang berbunga tinggi (seperti utang kartu kredit), menggunakan ekuitas rumah mungkin merupakan pilihan yang tepat untuk Anda. Anda juga dapat menggunakan uang tersebut untuk investasi lain (termasuk properti tambahan yang dapat menghasilkan arus kas) atau renovasi rumah yang memungkinkan Anda menyewakan sebagian rumah atau meningkatkan nilai properti Anda.
Para ahli menyarankan agar tidak menggunakan ekuitas rumah untuk membeli barang yang lebih mahal yang cepat kehilangan nilainya, misalnya mobil. “Mobil terdepresiasi segera setelah Anda mengusirnya,” kata Haley Bartlett, agen properti di Your Aussie Agent. “Anda akhirnya mempertaruhkan ekuitas di rumah Anda untuk aset yang nilainya lebih rendah. Yakinlah bahwa apa pun yang Anda investasikan, modal ekuitas Anda akan memberi Anda keuntungan yang berharga.”
Pilihan alternatif
Jika Anda masih membangun ekuitas atau tidak ingin memanfaatkannya, masih ada beberapa cara menggunakan kepemilikan rumah untuk meningkatkan arus kas Anda, termasuk membobol rumah.
Misalnya, Ryan Dossey, salah satu pendiri dan broker di SoldFast, mengatakan pemilik rumah dengan ekuitas rumah yang signifikan dan mencari cara untuk menghemat uang dapat mempertimbangkan untuk membangun unit hunian aksesori atau mengubah garasi menjadi apartemen. “Di banyak pasar utama, proses perizinan telah disederhanakan,” kata Dossey.
Terlepas dari situasi Anda, para ahli merekomendasikan untuk berkonsultasi dengan penasihat keuangan sebelum menggunakan ekuitas rumah untuk mendapatkan uang tunai.
“Seorang spesialis dapat memberikan nasihat yang disesuaikan berdasarkan situasi keuangan individu Anda,” kata Bartlett.
